Hedge-Wett-Rechner

Ermitteln Sie, wie viel Sie auf die gegenteilige Seite wetten müssen, um einen garantierten Gewinn bei einer bereits gehaltenen Wette zu sichern.

Ein Hedge-Wett-Rechner zeigt Ihnen genau, wie viel Sie auf das gegenteilige Ergebnis wetten müssen, um einen garantierten Gewinn zu sichern, egal wie Ihre ursprüngliche Wette ausgeht.

Was ist Hedging?

Hedging bedeutet, eine zweite Wette auf das gegenteilige Ergebnis zu platzieren, sodass Ihnen auf beiden Wegen der gleiche Gewinn garantiert ist. Es wandelt eine unsichere Position in eine sichere um. Der Reiz ist einfach: Sie halten eine Wette, die sich zu Ihren Gunsten entwickelt hat, und Sie möchten lieber einen garantierten Gewinn einfahren, als mit pochendem Herzen zuzuschauen. Die Kosten sind genauso einfach: Sie geben den größeren Gewinn auf, um die Chance auf nichts zu eliminieren.

Hedging beginnt von einem Ort des Erfolgs, nicht der Verzweiflung. Ihre ursprüngliche Wette ist auf ihrem Weg durch ein Spiel oder Turnier erfolgreich, und das gegenteilige Ergebnis hat sich dadurch verkürzt – was bedeutet, dass Sie jetzt weniger einsetzen können, um sich gegen einen Verlust abzusichern. Hedging geht nicht darum, Verluste bei fehlgeschlagenen Wetten zu minimieren; es geht darum, Gewinne bei Wetten, die gut laufen, zu sichern. Eine Wette auf halbem Weg durch einen fünfbeinigen Akkumulator, eine Futures-Wette einen Monat vor Ablauf mit zwei verbleibenden Auswahlen, oder eine Long-Odds-Single, die sich stark verkürzt hat, sobald die Mannschaftsaufstellung bekannt gegeben wurde – dies sind Momente, in denen Hedging verlockend wird. Sie sitzen auf Gewinnpotential und haben die Chance, einen Teil davon vom Tisch zu nehmen als garantierten Gewinn.

Die Entscheidung zum Hedging ist eine Wahl zwischen Sicherheit und Hoffnung. Reiten Sie weiter auf den größeren Gewinn, oder akzeptieren Sie ein kleineres sicheres Ergebnis? Es gibt keine universelle richtige Antwort. Es hängt davon ab, wie wichtig Ihnen der Einsatz ist, wie sicher Sie sich in der ursprünglichen Wette sind, und ob sich der garantierte Gewinn den verlorenen Gewinn wert anfühlt.

Wie Hedging-Gewinne berechnet werden

Die Arithmetik des Hedging funktioniert rückwärts von Ihrer potenziellen Rendite. Wenn Sie etwas bei 4.00 mit EUR 50 gestützt haben, beträgt Ihre potenzielle Rendite EUR 50 × 4.00 = EUR 200.00. Um einen garantierten Gewinn zu sichern, setzen Sie dann auf das gegenteilige Ergebnis zum aktuell verfügbaren Kurs. Wenn dieses gegenteilige Ergebnis bei 1.40 notiert ist, teilen Sie Ihre potenzielle Rendite durch diesen Hedge-Kurs: EUR 200.00 ÷ 1.40 = EUR 142.86. Das ist der benötigte Hedge-Einsatz.

Jetzt sind beide Ergebnisse abgedeckt. Wenn Ihre ursprüngliche Auswahl gewinnt, erhalten Sie EUR 200.00 gegen einen Gesamteinsatz von EUR 192.86 (EUR 50 ursprünglich plus EUR 142.86 Hedge), was einen Gewinn von EUR 7.14 ergibt. Wenn stattdessen das gegenteilige Ergebnis gewinnt, erhalten Sie EUR 200.00 (EUR 142.86 mal 1.40 gerundet, gegen den gleichen EUR 192.86 Einsatz), was den gleichen EUR 7.14 ergibt. Der gleiche Gewinn gilt auf beiden Wegen – das ist der ganze Sinn des Hedging.

Die Schönheit dieser Berechnung ist, dass sie deterministisch ist. Die potenzielle Rendite Ihrer ursprünglichen Wette, die verfügbaren Hedge-Quoten und Ihr Wunsch nach einem garantierten Gewinn deuten alle auf einen korrekten Hedge-Einsatz hin. Zu wenig und Sie lassen Geld auf dem Tisch, wenn das gegenteilige Ergebnis gewinnt. Zu viel und Sie sichern einen Verlust oder Nullgewinn. Der Hedge-Rechner beseitigt das Rätselraten und findet die genaue Zahl.

Was der Rechner Ihnen zeigt

Der Rechner nimmt vier Eingaben auf: Ihren ursprünglichen Einsatz, die ursprüngliche Quote, die Sie gesperrt haben, die aktuellen Hedge-Quoten, und berechnet alles andere. Mögliche Rendite ist das, was Ihre ursprüngliche Wette zahlt, wenn sie gewinnt – Ihr Einsatz multipliziert mit den ursprünglichen Quoten. Hedge-Einsatz ist der Betrag, der benötigt wird, um auf dem gegenteiligen Ergebnis zwei gleiche Gewinne zu schaffen. Gesamteinsatz summiert Ihren ursprünglichen und Hedge-Einsatz zusammen und zeigt Ihnen das Gesamtrisiko. Gesicherter Gewinn ist das, was Sie aus jedem Ergebnis abzüglich des gesamten Einsatzes sammeln – der garantierte Gewinn in Euro, unverändert je nachdem, welche Seite gewinnt.

Der Rechner zeigt Ihnen auch das Ergebnis unter jedem Szenario. Wenn Ihre ursprüngliche Auswahl gewinnt, wird Ihr Gewinn aus diesem Ergebnis minus dem verlorenen Hedge-Einsatz angezeigt. Wenn das gegenteilige Ergebnis gewinnt, wird die Hedge-Auszahlung minus Ihrem ursprünglichen Einsatz angezeigt. Beide Zahlen sollten identisch sein, was bestätigt, dass Ihr Hedge perfekt dimensioniert ist.

Durchgearbeitetes Beispiel

Sie haben Brugge vor dem Anpfiff bei 4.00 mit einem EUR 50-Einsatz gestützt. Sie spielen gut und das gegenteilige Ergebnis – ein Brugge-Verlust oder Unentschieden – hat sich auf 1.40 verkürzt, was bedeutet, dass der Markt denkt, dass Brugge jetzt wahrscheinlicher gewinnen. Sie möchten lieber einen garantierten Gewinn sichern, als das verbleibende Risiko auszuhalten.

Ihre potenzielle Rendite beträgt EUR 50 × 4.00 = EUR 200.00. Um bei 1.40 zu hedgen, setzen Sie EUR 200.00 ÷ 1.40 = EUR 142.86 auf das gegenteilige Ergebnis. Ihre Gesamtexposition beträgt jetzt EUR 50.00 + EUR 142.86 = EUR 192.86 über beide Seiten verteilt. Wenn Brugge gewinnt, erhalten Sie EUR 200.00 gegen EUR 192.86 Einsatz. Falls nicht, gewinnt Ihr EUR 142.86 Hedge auch EUR 200.00 gegen EUR 192.86 Einsatz. In jedem Fall ist Ihr Gewinn genau EUR 7.14 – gesichert, unabhängig davon, wie das Spiel läuft. Dies ist nicht die massive Rendite, die Sie gemacht hätten, wenn Brugge ohne Hedging gewonnen hätte, aber es ist eine Sicherheit.

Wie der verfügbare Hedge-Kurs den gesicherten Gewinn verändert

Die Qualität eines Hedging hängt vollständig vom gegenteiligen Kurs zum Zeitpunkt des Hedging ab. Je länger dieser Kurs, desto kleiner Ihr Hedge-Einsatz und desto größer Ihr gesicherter Gewinn. Je kürzer er ist, desto umgekehrt. Unten sehen Sie, wie verschiedene Hedge-Kurse den gesicherten Gewinn bei einem ursprünglichen EUR 50 bei 4.00 beeinflussen.

Hedging gegen das Laufen lassen der ursprünglichen Wette

Der Hedge-Rechner zeigt Ihnen, worauf Sie verzichten, wenn Sie nicht hedgen. Im durchgearbeiteten Beispiel können Sie EUR 7.14 sichern, wenn Sie jetzt hedgen, oder Sie können EUR 50 auf Brugge laufen lassen und EUR 150.00 Gewinn anstreben, wenn sie gewinnen. Falls nicht, verlieren Sie Ihren gesamten EUR 50.

Diese Tabelle kristallisiert die Hedging-Entscheidung. Hedging tauscht Ihre Chance auf EUR 150.00 gegen die Sicherheit von EUR 7.14. Ob dieser Handel sinnvoll ist, hängt von Ihrem Vertrauen in Brugge, Ihrem Risikoverhalten und davon ab, wie wichtig Ihnen EUR 50 ist. Bei einer beiläufigen Wette auf ein Spiel, das Sie halb anschauen, könnte Hedging zu vorsichtig wirken. Bei einem wesentlichen Einsatz auf eine wichtige Wette könnte EUR 7.14 zu sichern genau richtig wirken.

Teilweises Hedging und Grenzfälle

Hedging muss nicht alles oder nichts sein. Sie können weniger als den vollständig berechneten Hedge-Betrag setzen und einen Teil Ihres ursprünglichen Gewinnpotentials behalten. Setzen Sie die Hälfte des Hedge-Betrags und Sie halbieren den garantierten Gewinn, aber behalten die doppelte Gewinnpotential. Ein teilweises Hedging nimmt einige Chips vom Tisch, während das Gewinnpotential behalten wird, und könnte besser passen als ein vollständiges Hedging, das zu wenig zurückbringt.

Hedging sichert einen Gewinn nur, wenn der gegenteilige Kurs lang genug ist. Bei Hedge-Quoten von 2.00 bei unserem EUR 50 bei 4.00 Beispiel sichern Sie EUR 50.00 Gewinn. Aber wenn sich der gegenteilige Kurs auf 1.40 verkürzt hat, sichern Sie nur EUR 7.14. Wenn das gegenteilige Ergebnis sehr kurz wird, würde Hedging fast nichts oder sogar einen Verlust sichern. Es ist keine Schande, von einem Hedging Abstand zu nehmen, der Ihren Schwellenwert nicht erfüllt.

Exchange-Provision ist ein weiterer praktischer Grenzfall. Wenn Sie durch eine Wetttausch hedgen, die einen Prozentsatz auf Gewinne berechnet, wird Ihr gesicherter Gewinn durch Provision auf der Gewinnseite aufgezehrt. Der Rechner könnte EUR 7.14 anzeigen, aber die Exchange-Gebühr schmälert das. Überprüfen Sie die Bedingungen immer vor dem Hedging.

Wann Hedging Sinn macht

Hedging macht am meisten Sinn, wenn zwei Bedingungen übereinstimmen: Die Hedge-Quoten sind lang genug, um einen sinnvollen Gewinn zu sichern, und der Einsatz ist Ihnen wichtig genug, dass Sicherheit Gewinnpotential überwiegt. Eine EUR 50-Wette auf einen fünfbeinigen Akkumulator mit zwei ausstehenden Beinen könnte sich zum Hedging lohnen; eine EUR 2-Wette wahrscheinlich nicht. Eine Futures-Wette, bei der Sie jetzt auf einem signifikanten unrealisierten Gewinn sitzen, könnte Sinn machen zu hedgen; das gleiche Hedging bei einer Spieltagswette, die Sie Minuten vor dem Anpfiff gestützt haben, wahrscheinlich nicht.

Hedging passt auch zu Wettbenutzern, die sich ihrer eigenen Urteilskraft nicht sicher sind. Wenn Sie etwas zu einem Kurs gestützt haben, der vor sechs Wochen großartig aussah, aber sich die Ereignisse verschoben haben und Sie es heute zu den heutigen Kursen nicht mehr stützen würden, beseitigt Hedging den Konflikt. Sie behalten den Einsatz in der ursprünglichen Wette, aber neutralisieren das Risiko. Dies ist besonders nützlich beim Tournament-Wetten, wo sich die Form einer Mannschaft zwischen der Platzierung der Wette und dem Spiel dramatisch verschieben kann.

Bankroll-Disziplin zählt. Hedging sollte eine Wette aus Ihrem Portfoliorisiko entfernen, nicht hinzufügen. Ein vollständiges Hedging, bei dem Sie fast so viel setzen wie Ihre ursprüngliche Wette, verschiebt das Risiko nur um; ein teilweises Hedging, das einen sinnvollen Gewinn sichert und dabei angemessenes Gewinnpotential behält, stellt oft bessere Bankroll-Praktiken dar.

Häufige Fehler

Der häufigste Fehler ist, bei einem kurzen gegenteiligen Kurs zu hedgen und fast nichts zu sichern, dann sowohl die ursprüngliche Wette als auch das Hedging zu bereuen. Andere verwenden den ursprünglichen Einsatz als Grundlage für die Hedge-Berechnung anstelle der potenziellen Rendite, was zu einer schlechten Über- oder Untergrößenbestimmung des Hedging führt. Viele Wettende hedgen aus Nervosität, wenn die Zahlen tatsächlich sagen, dass die Position immer noch einen guten Wert darstellt und laufen sollte. Schließlich vergessen Wettende, die Exchange-Provision zu berücksichtigen, die einen kleinen gesicherten Gewinn aufzehrt und ihn nach Anrechnung des Gebührenbetrags negativ machen kann.

Hedging gegen die benachbarten Tools

Hedging, Lay-Wetten und Arbitrage sind drei verschiedene Wetttechniken, die auf den ersten Blick ähnlich aussehen können, aber unterschiedliche Zwecke erfüllen.